Eu também sempre achei isso uma coisa sem sentido.
Nunca vi no mangá falar que existe esse "rankeamento" entre os Kages.
E respondendo a sua pergunta: Eu também não sei como o povo classifica os Kages entre: baixo, médio e alto.
Ás vezes falam que tal personagem tem nível Kage Baixo, que muitas vezes é o nível da Mei segundo algumas pessoas dizem... Mas eu paro pra pensar é meio sem lógica.
Primeiro que o nível de um Kage varia muito...
Por exemplo: Se a Mei é um "kage-baixo" o Kakashi-sem-Sharingan é um Kage-baixo-baixo?
Ou um Kage sem KG, sem habilidades extraordinárias, sem uma enorme reserva de chakra e sem um taijutsu foderoso possui o mesmo nível da Mei?
Na minha opinião isso de Kage "alto-médio-baixo" é coisa criada apenas para diminuir determinados personagens e vangloriar outros...
Kage é Kage independente de quanto tempo duraria sozinho numa guerra ou numa invasão. Há vários tipos de ninjas voltados para as mais variadas áreas.
Por exemplo: Tsunade é nível kage alto se o que for avaliado for cura de terceiros. E a Ino é nível Kage alto se for levado em consideração habilidades de comunicação.